झिरो डेप्रीसिएशन बाईक इन्श्युरन्स म्हणजे काय आणि त्याचा खर्च किती होतो?

Rising city traffic, costly spare parts, and increasing on-road risks necessitate a comprehensive two-wheeler insurance policy, leaving riders to pay additional amounts because of depreciation deductions. In such situations, the concept of zero depreciation steps in.

Zero depreciation cover for bike insurance functions as a valuable add-on feature that guarantees policyholders receive the full claim amount for repairs or replacement without deductions. This add-on is available with comprehensive or own-damage two-wheeler insurance policies.

Typically, a zero depreciation bike insurance add-on costs an extra 10% to 20% of the policyholder’s base Own Damage (OD) premium. However, the actual cost varies by insurance company and policy type.

This guide explains what zero depreciation cover for bike insurance is, its coverage, costs and factors to consider while selecting this add-on.

झिरो डेप्रीसिएशन बाईक इन्श्युरन्स म्हणजे काय?

Zero depreciation bike insurance is an optional add-on cover that guarantees no depreciation deduction at the time of claim settlement. It ensures that the policyholder gets the full claim amount for replacement or repair without considering wear and tear. 

In standard bike insurance policies, insurance companies do not cover the loss in value of bike parts because of wear and tear over time.  

For instance, if you damaged a ₹6,000 metal component, your standard policy, in which depreciation of 40% is applicable, would pay only ₹3,600. However, with zero depreciation cover, you may get the entire ₹6,000 without any depreciation deduction, as per your policy conditions.

Thus, with this type of bike insurance add-on, you get the following benefits:

1. You get full protection of your financial interests.

2. Your vehicle’s damaged parts are replaced or repaired without any cost deduction.

3. You get peace of mind every time you ride the two-wheeler.

तुम्ही झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर कधी निवडावे?

You should opt for a zero depreciation add-on cover in the following cases:

1. New Bike Owners: When you just bought a bike, or it is between 3-5 years old, zero depreciation cover guarantees that the full value of parts is covered without depreciation deductions.

2. Expensive Bikes: Premium bike owners benefit from this cover, as it covers costly replacements or repairs without considering depreciation.

3. New Drivers: For new drivers, there are chances of minor accidents, so getting this cover can save you from out-of-pocket repair costs.

4. Riders in Accident-Prone Zones: If you ride in high-traffic zones or poor road conditions, the chances of accidents rise, necessitating this cover.

टू-व्हीलर इन्श्युरन्समध्ये झिरो डेप्रीसिएशन कव्हरचे लाभ काय आहेत?

The most significant benefits of purchasing a zero depreciation cover for bike insurance are listed below:

Full Claim Settlement

Policyholders with a zero depreciation add-on cover are covered for the full amount of replacement or repair of the damaged parts without subtracting any depreciation value. Therefore, this shows how policyholders maximise their claim settlement compared to regular policies.

Minimal Out-of-Pocket Expenses

Bike owners with this add-on feature can maximise savings and reduce out-of-pocket expenses to zero. This is because it does not consider the depreciation of their vehicle or its parts during the claim settlement process.

Improved Policy Value

With this add-on, policyholders can strengthen their base Standalone Own Damage (OD) Policy or Comprehensive Bike Insurance by closing financial gaps happening due to the normal wear and tear of their bikes.

Greater Resale Value

As this add-on cover allows the insured to afford genuine, high-quality repairs at certified workshops, their bike stays in excellent physical condition. Thus, allowing an optimal market resale value even after years of regular use.

Extensive Bike Part Coverage

It offers coverage for high-depreciation bike parts such as rubber, glass, fibre, plastic, and glass components. Therefore, not getting this add-on feature can carry up to a 50% deduction in standard policies. 

तसेच वाचा: बाईकची PUC म्हणजे काय आणि ती महत्त्वाची का आहे?

What is the Bike Insurance Depreciation Rate for Different Parts of the Bike?

Depreciation is the slow loss in a two-wheeler’s value over time because of regular wear and tear. In the context of bike insurance policies, it notably affects the claim amount the insured gets for part replacements or repairs. Accordingly, the Insurance Regulatory and Development Authority of India (IRDAI) sets the vehicle depreciation rates.

Below is the table reflecting the depreciation rates for bikes and different bike components.

The depreciation rate for all other bike parts, such as metal parts, is calculated based on your bike’s age

तुम्ही झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर जोडल्याशिवाय दुरुस्ती दरम्यान डेप्रीसिएशन रक्कम भरता. त्यामुळे, बजाज जनरलकडून शून्य डेप्रीसिएशन ॲड-ऑन खरेदी करा मोटर इन्श्युरन्स रिन्यूवल क्लेम दरम्यान हे खर्च भरणे टाळण्यासाठी.

बाईक इन्श्युरन्स क्लेमवर झिरो डेप्रीसिएशन ॲड-ऑन कसे काम करते?

Suppose you have a ₹1.5L TVS Apache RTR 160 and you met with an accident a few weeks ago. After a highway crash, you replace both plastic side fairings, two tyres, and the rubber seals of your bike. You have claimed your bike insurance; now calculate the claim amount with and without the zero-dep add-on for your bike after an accident.

तुमचे एकूण दुरुस्ती बिल: ₹40,000, ज्यामध्ये समाविष्ट आहे: 

1. Plastic fairings: ₹24,000

2. Two tyres: ₹8,000

3. Rubber seals & gaskets: ₹2,000

4. Labour & painting: ₹6,000

Now, understand how much you have to pay without zero-depreciation bike insurance 

इन्श्युरर भागांवर डेप्रीसिएशन अप्लाय करतात:

Plastic fairings at 30% depreciation: ₹24,000 − 30% = ₹16,800 and your insurer will pay this

Tyres at 50% depreciation: ₹8,000 − 50% = ₹4,000 paid by your insurance company

Rubber parts at 50% depreciation: ₹2,000 − 50% = ₹1,000, and the insurer will pay for it.

Labour has no depreciation: ₹6,000 paid by your insurer

त्यामुळे, तुमचा इन्श्युरर एकूण देय करतो: (₹16,800 + ₹4,000 + ₹1,000 + ₹6,000) = ₹27,800

You have to pay: ₹40,000 − ₹27,800 = ₹12,200

Are you feeling confused: Is zero dep worth it for a two-wheeler?

होय, बजाज जनरल इन्श्युरन्सकडून झिरो डेप्रीसिएशन ॲड-ऑन खरेदी केल्यानंतर, तुमची क्लेम रक्कम पाहा.

विमा प्रदाता डेप्रीसिएशन कडे दुर्लक्ष करतो आणि पूर्ण पार्ट खर्च कव्हर करतो:

Parts: (Plastic fairings + two tyres + Rubber seals & gaskets)

= ₹24,000 + ₹8,000 + ₹2,000 = ₹34,000

Labour: ₹6,000 

त्यामुळे, शून्य डेप्रीसिएशन बाईक इन्श्युरन्ससह, बजाज जनरल इन्श्युरन्स एकूण दुरुस्ती खर्च देय करेल: ₹34,000 + ₹6,000 = ₹40,000

It means you pay nothing, excluding policy deductibles. With nil depreciation, bike insurance saves money on part-heavy claims. For this repair, you can save ₹12,200.

What are the Key Differences Between Standard and Zero Depreciation Bike Insurance Cover?

The primary differences between zero depreciation bike insurance add-on cover and a standard two-wheeler insurance policy are listed in the table below:

झिरो डेप्रीसिएशन बाईक इन्श्युरन्स काय कव्हर करते?

1. Two-wheeler depreciable parts include rubber, nylon, plastic, and fibreglass parts. The zero depreciation cover will include the cost of repair/replacement in claim settlements.

2. ॲड-ऑन कव्हर पॉलिसी टर्म दरम्यान 2 पर्यंतच्या क्लेमसाठी वैध असेल.

3. झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर विशेषत: कमाल 5 वर्षे वयोगटातील बाईक/टू-व्हीलरसाठी नमूद केले आहे.

4. नवीन बाईकसाठी तसेच बाईक इन्श्युरन्स पॉलिसीच्या रिन्यूवलवर झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर उपलब्ध आहे.

5. पॉलिसी कागदपत्रे काळजीपूर्वक वाचा, कारण हे कव्हर केवळ नियुक्त टू-व्हीलर मॉडेल्ससाठी उपलब्ध आहे.

झिरो डेप्रीसिएशन कव्हरच्या वगळणुकी

1. इन्श्युअर्ड नसलेल्या जोखमीसाठी मोबदला.

2. मेकॅनिकल स्लिप-अपमुळे झालेले नुकसान.

3. वयाप्रमाणे सामान्य झीज झाल्यामुळे झालेले नुकसान.

4. द्वि-इंधन किट, टायर आणि गॅस किट सारख्या विमाकृत बाईक वस्तूंच्या नुकसानीसाठी भरपाई.

5. जर वाहनाचे पूर्णपणे नुकसान झाले/हरवले असेल तर ॲड-ऑन कव्हर खर्च कव्हर करत नाही. तथापि, इन्श्युअर्ड डिक्लेर्ड वॅल्यू (आयडीव्ही) पुरेसे असल्यास इन्श्युरन्स कंपनीद्वारे एकूण नुकसान कव्हर केले जाऊ शकते.

हे देखील वाचा: कॉम्प्रिहेन्सिव्ह विरुद्ध थर्ड-पार्टी बाईक इन्श्युरन्स

झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर घेतल्यानंतर तुमचे प्रीमियम वाढेल का?

होय, झिरो डेप्रीसिएशन बाईक इन्श्युरन्स निवडल्यास तुमची प्रीमियम रक्कम वाढेल. डेप्रीसिएशन खर्च माफ केला जात असल्याने, या कव्हरसाठी जास्त प्रीमियम आकारला जातो. प्रीमियम वाढ इन्श्युररसाठी बॅलन्स प्रदान करते, संभाव्यपणे जास्त क्लेम पेआऊटची जोखीम ऑफसेट करते. अनेकांना बाईक पार्ट्सच्या नुकसानापासून ते ऑफर करत असलेल्या अतिरिक्त आर्थिक संरक्षणासाठी ते एक योग्य ट्रेड-ऑफ वाटते.

झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर निवडण्यापूर्वी लक्षात ठेवण्याचे घटक

1. वाहनाचे वय: झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर सामान्यपणे नवीन किंवा तुलनेने नवीन बाईकसाठी उपलब्ध असते, सामान्यपणे 3-5 वर्षांपर्यंत. निवडण्यापूर्वी योग्यतेच्या अटी पाहा.

2. Premium Cost: It increases the overall premium of your insurance policy. Assess whether the added benefits justify the extra cost based on your budget.

3. कव्हरेज मर्यादा: झिरो डेप्रीसिएशन पॉलिसी अंतर्गत कोणते भाग कव्हर केले जातात हे समजून घ्या. हे बहुतांश भाग कव्हर करत असताना, ऑईल लीकेज मुळे इंजिनचे नुकसान यासारखे काही अपवाद लागू होऊ शकतात.

4. Number of Claims Allowed: Insurers often limit the number of zero depreciation claims you can file in a policy year. Confirm the allowed limit before purchasing the cover.

5. Condition of the Vehicle: If your bike is older or in poor condition, this cover might not provide significant benefits, as depreciation already applies heavily.

6. Insurance Provider’s Terms: Different insurers have varying terms and conditions for zero depreciation covers. Compare policies to get the best deal with maximum benefits.

7. तुमच्या क्षेत्रातील दुरुस्तीचा खर्च: जर तुमच्या बाईक पार्ट्ससाठी दुरुस्तीचा खर्च जास्त असेल तर हे कव्हर क्लेम सेटलमेंट दरम्यान तुम्हाला लक्षणीय पैसा वाचवू शकते.

8. Type of Bike: Zero depreciation cover is especially beneficial for high-end or premium bikes, as their parts tend to be more expensive to repair or replace.

9. वापराची फ्रिक्वेन्सी: जर तुम्ही तुमची बाईक वारंवार वापरत असाल किंवा दीर्घ अंतराचा प्रवास करत असाल तर तुम्हाला नुकसानीची जास्त जोखीम असू शकते, ज्यामुळे हे ॲड-ऑन कव्हर एक योग्य पर्याय बनते.

10. Exclusions: Understand the exclusions, such as wear and tear due to regular use or damages outside the policy's coverage scope, to avoid surprises during claims.

11. Policy Tenure: Check if this add-on can be renewed along with the base policy or if it needs to be purchased each year separately.

निष्कर्ष

A standard two-wheeler insurance policy is more beneficial if you add the zero depreciation cover for bike insurance. This gives you a worry-free claim process and does not disrupt your planned budget. Drive smart and get the best insurance features after a two-wheeler insurance policy comparison online.

बजाज जनरल इन्श्युरन्सकडून झिरो-डेप बाईक इन्श्युरन्स खर्च पाहा आणि पार्ट डेप्रीसिएशनसाठी पेमेंट करणे टाळण्यासाठी आणि क्लेम दरम्यान तुमचा दुरुस्ती खर्च कमी करण्यासाठी प्लॅन जोडा.

वारंवार विचारले जाणारे प्रश्न

थर्ड-पार्टी इन्श्युरन्स कव्हरसाठी झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर खरेदी करू शकतो का?

नाही, थर्ड-पार्टी इन्श्युरन्ससह झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर खरेदी केले जाऊ शकत नाही कारण ते केवळ कॉम्प्रिहेन्सिव्ह बाईक इन्श्युरन्स पॉलिसीसाठी लागू होते, जे थर्ड-पार्टी दायित्व आणि स्वत:चे नुकसान दोन्ही कव्हर करते.

झिरो डेप्रीसिएशन क्लेम किती वेळा केला जाऊ शकतो?

इन्श्युरर्स सामान्यपणे पॉलिसीधारक पॉलिसी टर्ममध्ये करू शकणाऱ्या झिरो डेप्रीसिएशन क्लेम्सची संख्या मर्यादित करतात. प्रति वर्ष दोन क्लेमला अनुमती देणे सामान्य आहे, परंतु हे बदलू शकते, त्यामुळे तुमचे पॉलिसी तपशील तपासा.

जर माझी बाईक 6 वर्षे जुनी असेल तर मी झिरो डेप्रीसिएशन ॲड-ऑन खरेदी करावा का?

6 वर्षे जुन्या बाईकसाठी झिरो डेप्रीसिएशन ॲड-ऑन खरेदी करणे किफायतशीर असू शकत नाही, कारण हे कव्हर सामान्यपणे नवीन बाईकसाठी अधिक फायदेशीर आहेत.

नवीन बाईक मालकासाठी झिरो-डेप्रीसिएशन ॲड-ऑन उपयुक्त आहे का?

होय, नवीन बाईक मालकांसाठी झिरो-डेप्रीसिएशन ॲड-ऑन अत्यंत उपयुक्त आहे कारण ते क्लेमच्या रकमेतून डेप्रीसिएशनची कपात केली जात नाही याची खात्री करते, ज्यामुळे नवीन पार्ट्स बदलण्याच्या खर्चापासून आर्थिक संरक्षण राखण्यासाठी ते आदर्श बनते.

जुन्या बाईक मालकासाठी बाईक इन्श्युरन्ससाठी शून्य-डेप्रीसिएशन कव्हर उपयुक्त आहे का?

झिरो-डेप्रीसिएशन कव्हर जुन्या बाईकसाठी कमी फायदेशीर असते, कारण जास्त प्रीमियममुळे आणि जुन्या मॉडेल्ससाठी अशा कव्हरची मर्यादित उपलब्धता यामुळे खर्च कमी असू शकतो.

मी तीन वर्षाची सेकंड-हँड बाईक खरेदी करीत आहे. मी झिरो-डेप कव्हर निवडावे का?

होय, झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर निवडणे तीन वर्षाच्या बाईकसाठी फायदेशीर असू शकते कारण ते डेप्रीसिएशन घटकांशिवाय खर्च कव्हर करण्यास मदत करेल, विशेषत: जर बाईक चांगल्या स्थितीत असेल आणि प्रीमियम तुमच्या बजेटला फिट करेल.

मी झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर का निवडावे?

झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर बाईक पार्ट्सचा डेप्रीसिएशन खर्च कपात न करता पूर्ण क्लेम सेटलमेंट सुनिश्चित करते. हे खिशातून होणारा खर्च कमी करते आणि अधिक फायनान्शियल संरक्षण प्रदान करते, विशेषत: नवीन किंवा हाय-एंड बाईकसाठी.

मी कोणत्याही वेळी झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर जोडू शकतो/शकते का?

नाही, सर्वसमावेशक बाईक इन्श्युरन्स पॉलिसी खरेदी किंवा रिन्यू करताना झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर सामान्यपणे जोडले जाऊ शकते. हे स्टँडअलोन कव्हर म्हणून उपलब्ध नाही.

थर्ड-पार्टी इन्श्युरन्स कव्हरसाठी झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर खरेदी करू शकतो का?

नाही, झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर केवळ सर्वसमावेशक किंवा स्टँडअलोन ओन-डॅमेज इन्श्युरन्स पॉलिसीसह उपलब्ध आहे, थर्ड-पार्टी इन्श्युरन्ससह नाही.

 5 वर्षांनंतर झिरो डेप्रीसिएशन पॉलिसी उपलब्ध आहे का?

बहुतांश प्रकरणांमध्ये, 5 वर्षांपर्यंतच्या बाईकसाठी झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर उपलब्ध आहे. काही इन्श्युरर जुन्या बाईकसाठी विस्तारित पर्याय ऑफर करू शकतात, परंतु ते पॉलिसीच्या अटींवर अवलंबून असते.

 मला बाईकसाठी 5 वर्षांपेक्षा जास्त झिरो डेप्रीसिएशन इन्श्युरन्स मिळू शकेल का?

होय, काही इन्श्युरर 5 वर्षांपेक्षा जास्त झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर प्रदान करतात, परंतु हे क्वचित असते आणि अतिरिक्त तपासणी आणि जास्त प्रीमियमच्या अधीन असते.

 कोणते चांगले आहे: सर्वसमावेशक किंवा झिरो डेप्रीसिएशन?

सर्वसमावेशक विमा थर्ड-पार्टी आणि स्वत:च्या नुकसानीसह व्यापक कव्हरेज प्रदान करते, परंतु क्लेम सेटलमेंट दरम्यान डेप्रीसिएशन कपात करते, तर झिरो डेप्रीसिएशन कव्हर डेप्रीसिएशन कपात दूर करून सर्वसमावेशक विमा वाढवते, जे कमाल क्लेम रिएम्बर्समेंट ऑफर करते. नवीन किंवा उच्च-मूल्य बाईकसाठी हे चांगले आहे.

प्रमाणित अटी व शर्ती लागू. इन्श्युरन्स हा विनंतीचा विषय आहे. लाभ, अपवाद, मर्यादा, अटी व शर्तींविषयी अधिक तपशीलासाठी, कृपया सेल्स पूर्ण करण्यापूर्वी सेल्स ब्रोशर/पॉलिसी मजकूर काळजीपूर्वक वाचा.